Mean Variance在经济学中指什么意思
如果说一个投资者在投资中遵循Mean Variance原则，是不是就是指效用最大化的意思？还有什么其它意义？还有，Mean Variance中文怎么说？谢谢
最近刚好在学这方面的知识，尝试解答一下吧。
Mean Variance optimization 是 投资学中的一个重要分析方法。
是由Markowitz 提出的，所以又叫Markowitz Mean-variance Model（MM），通过构造一个风险投资组合(Risky Asset Portfolio)在不同的风险处的不同期望收益，可以绘制出一个曲线
X轴为Standard deviation of portfolio return（代表风险），
y轴为Expected portfolio return （代表期望受益）。
如下图所示：
整个曲线称作Minimum-Variance Frontier,表示通过调整这个资产组合里不同资产的权重，所得到的不同风险处的期望收益。
而M点以上的曲线部分称作efficient frontier 有效边境，表示承担同样的风险，该资产组合所能达到的最大收益。M点称作Global Minimum-variance Portfolio，即你构造的资产组合所能控制的最小风险。
因为曲线上的点在风险相同的情况下，比曲线内的点（如S）有更高的期望收益。而曲线外的点，如Q，表示你构造的资产组合所不能达到的收益。
当然,曲线上的点并不是最优资产组合的最后结论，这只是第一步。
第二步还需要加入无风险资产，构造Portfolio of risk free and risky asset，如绿色的直线所示。
绿色直线与y轴的截距是无风险资产的收益，它的斜率由它与原资产的曲线相切所决定。切点使我们找到原有资产组合最优点的风险权重。
绿色曲线上的点表示加入无风险资产后，通过调整无风险资产与原有资产组合作为一个整体的权重，所得到的不同风险处的期望收益。T点以后的绿线部分需要进行卖空（借出）无风险资产进行操作实现。
第三步，为了找到客户所需要的最优资产组合。我们还需要调查客户的风险偏好，风险承受能力等等得到客户的风险收益的无差异曲线，这幅图里没有显示，通过找到无差异曲线与Portfolio of risk free and risky asset的切点，找到对于此客户来说，最后最优的资产投资组合。
这大概就是这个理论的大概思路，希望有所帮助！O(∩_∩
投资者将一笔给定的资金在一定时期进行投资。在期初，他购买一些证券，然后在期末卖出。那么在期初他要决定购买哪些证券以及资金在这些证券上如何分配，也就是说投资者需要在期初从所有可能的证券组合中选择一个最优的组合。这时投资者的决策目标有两个：尽可能高的收益率和尽可能低的不确定性风险。最好的目标应是使这两个相互制约的目标达到最佳平衡。 由此建立起来的投资模型即为均值-方差模型。
就是所当Mean 相同是，Variance越小越好。
Variance相同时，Mean越大越好。
Mean 即期望，衡量的是预期收益。
Variance 即方差，波动率 衡量的是风险。
你看看 夏普 马克维茨 1990年的诺贝尔奖的主要贡献就懂啦本回答被提问者采纳
通过计算均值方差权衡最高收益边际和最低风险.
当然了在可承受的有效收益边界内风险越大收益越高.